IT 기술 따라잡기

How to Trade, Week 3 - Homework 
Please complete this homework before the next class in this course. We will review the answers 
at the beginning of the next class.

1. This feature allows you to borrow against the value of securities you already own in your  brokerage account:
a. Mortgage
b. Bond
c. Margin
d. HELOC

==> c. 마진은 이미 가지고 있는 securities를 담보로 돈을 빌리는 것이다. 

==> 모기지는 주택을 구매할 때 빌리는 돈이고 본드는 채권을 말한다. HELOC는 주택 담보 대출 중 하나이다. 

2. Which of the following are risks of trading on Margin?
a. Amplified losses if the securities in your account decline in value
b. Subject to margin calls or liquidation of securities
c. Losses greater than the original investment are possible
d. All of the above

==> d. 마진거래를 했다가 주가가 내려가거나 잔고 부족으로 마진 콜을 당하는 등의 리스크가 존재한다. 본인 돈으로 하는 것 보다 더 큰 손실을 볼 수 있다. 그러므로 3가지 모두 마진 거리의 리스크에 해당한다.

3. True or False: If you place a market order at 5 p.m. ET, it will be executed in the afterhours session?

==> False 

4. If you wanted to buy a stock or ETF at a price below its current trading price, which order type  would you place?
a. Market Order
b. Stop Order
c. Limit Order
d. Reserve Order

==> C. Limit Order *.      

==> a. Market Order - 현재 시장가로 매수 하겠다는 의미이다. 즉시 거래 된다.

==> Stop Order는 특정 가격이 되면 시장가로 주문 하는 것을 의미한다. Limit Order 처럼 특정 가격에 도달하면 트리거 되지만 거래는 그 당시 시장가로 하게 된다. 특정 가격에 도달하면 즉시 거래 하라는 의미이다. 단지 주가가 급등락 할 때 원하는 가격이 아닌 가격에 거래될 가능성이 있다.

==> Limit order는 입력한 가격에 도달하면 그 가격 또는 그 보다 유리한 가격에서만 주문이 체결되는 방식이다. 

==> Stop Limit Order도 있다. Stop 지점에 도달하면 주문을 하게 되는데 limit을 넘어가는 가격에서는 체결되지 않도록 주문하는 것이다.

==> Reserve Order는 모르겠다.

5. True or false: A good ‘til cancel (GTC) order is good for that trading day only and will cancel  out if not executed.

==> False. 해당 거래일에만 오더가 작동되는 것이 기본 설정이다. GTC 오더는 open order 로서 계속 주문이 유효하게 되는 것이다. 주문 후 주문 사실을 잊어 버려서 불필요한 거래를 할 수 있는 위험이 있다.

6. Look up a quote for a stock or ETF of your choosing and identify on the page the shortcuts  that would take you into the trade ticket.

==> 

7. Which of the following would reflect what price you could buy a stock at currently?
a. Bid
b. Ask
c. Last 
d. NAV

==> B. Ask. * 

==> Bid 는 사고 싶은 사람이 제시한 가격이고 ???, Ask 는 팔고 싶은 사람이 제시하는 가격이다. ??? Last는 최근 거래된 가격이다. 

==> NAV는 순자산가치 혹은 청산가치 라고 한다. 기업이 청산될 때 회사의 자산이 주당 얼마만큼 남는가를 알려주는 지표. 기업의 자산에서 부채를 뺀 금액.

8. Which of the following would reflect what price you could sell a stock for currently?
a. Bid
b. Ask
c. Last
d. NAV

==> b. Ask, a. Bid ??? 

==> The bid price is the highest price that a trader is willing to pay to go long (buy a stock and wait for a higher price) at that moment. The ask price is the lowest price that someone is willing to sell a stock for (at that moment). The last price is the price on which most charts are based.

Margin trading entails greater risk, including, but not limited to, risk of loss and incurrence of margin interest 
debt, and is not suitable for all investors. Please assess your financial circumstances and risk tolerance before 
trading on margin. Margin credit is extended by National Financial Services, Member NYSE, SIPC.

Fidelity Brokerage Services LLC, Member NYSE, SIPC, 900 Salem Street, Smithfield, RI 02917
902531.1.0

How to Trade, Week 2 - Homework 

Please complete this homework before the next class in this course. We will review the answers 
at the beginning of the next class.

1. Which type of analysis focuses on the study of a company’s balance sheet?

==> Fundamental Analysis . 회사 재무재표 분석은 Fundamental 분석이다.

2. The analysis that studies past market data by viewing a chart is known as:

==> Technical Analysis. 기술적 분석은 지난 자료에 근거해서 수학적 계산값을 챠트로 표현한 자료를 참고로 한다.

3. Which type of analysis do you prefer? Why?

==> Technical Analysis because I can get Market's emotion and it is helpful to decide buy or sell the stock.

==> Fundamental Analysis include Macro also important. It helps to decide which stock is good for investment

4. Use the stock screener on Fidelity.com to search for the largest stock by market  capitalization. Which stock did you find?

==> AAPL -> News & Research > Stock > Screeners

5. Using the answer from question 4, what is the trailing 12 months price-to-earnings ratio [P/E  (TTM)] for that stock?

==> AAPL's PER is 21.86 as of 1/15/2023

6. Use the ETF screener to find the one with the highest 90-day average volume. Which ETF  did you find?

==> News & Reserch > ETF > Screener > Trading Characteristics > Volume > 90 day average > Sort by Volume 

==> SPY 

7. Using the answer from question 6, what are the top 3 holdings of that fund?

==> Click on SPY > Research & Quotes > Composition > 

==> AAPL, MSFT, AMZN 

How to Trade, Week 1 - Homework 

Please complete this homework before the next class in this course. We will review the answers 
and the project assigned at the beginning of the next class.

1. Which of the following is a managed product where opening and closing trades are placed at 
Net Asset Value price at the end of the trading day?
a. Stock
b. Mutual Fund
c. ETF

==> b. Mutual Fund

뮤추얼 펀드는 일반적으로 하루에 한번 Net Asset Value에 거래 된다.

2. Which of these is a security that represents ownership in a publicly traded company?
a. Stock
b. Mutual Fund
c. ETF

==> a. Stock

주식은 공개된 기업의 소유권의 단위를 나타내는 증권이다. 

3. Select the managed product that trades on exchange and often tracks an index:
a. Stock
b. Mutual Fund
c. ETF

==> c. ETF

4. This term is used to define the overall size of a stock:
a. Valuation
b. Market cap
c. Dividend rate
d. Height

==> b. Market cap

시가총액 - 발행된 주식수 X 주당 주가

5. Which portfolio allocation would be considered to have the highest risk?
a. 100% short term
b. 50/50 stocks and bonds
c. 100% stock

==> c. 100% stock 이 가장 위험성이 높음. 100% short term은 MMF 등을 말하는 것 같음. 

6. Which of the following is NOT considered a sector?
a. Health Care
b. Oil, Gas, & Consumable fuels
c. Energy
d. Financials

==> b. 보기에 나오는 것들은 industry 들이다.

7. Name one sector that has overperformed historically during a recession phase of the 
business cycle:

경기 침체기에는 Communication, Consumer Staples, Health Care, Utilities 등의 주가가 좋은 성적을 내는 경우가 많았다.

8. An investor looking for diamonds in the rough (companies whose stock prices don't 
necessarily reflect their fundamental worth) would be most interested in what type of stocks?
a. Value
b. Growth
c. Blend

==> ??

Project: On Fidelity.com, go to your portfolio page and select the analysis tab on the top. For 
your portfolio, determine your current allocation. Also identify your current Market Cap and 
Style and how that compares to the overall market.
___________________________________________________________________________
Stock markets are volatile and can fluctuate significantly in response to company, industry, political, regulatory, 
market, or economic developments. Investing in stock involves risks, including the loss of principal.
Fidelity Brokerage Services LLC, Member NYSE, SIPC, 900 Salem Street, Smithfield, RI 02917

How to Trade

Disclosures

ETF는 시장 변동과 기초 투자의 위험에 따라 달라질 수 있습니다. ETF는 관리 수수료 및 기타 비용이 부과됩니다.
뮤추얼 펀드와 달리 ETF 주식은 NAV보다 높거나 낮을 수 있는 시장 가격으로 매매되며 펀드에서 개별적으로 상환되지 않습니다.
이 프레젠테이션의 예에는 거래 비용(수수료, 마진 이자, 수수료) 또는 세금 영향이 포함되지 않지만 거래를 시작하기 전에 고려해야 합니다.
실제 증권 및 가격 데이터를 사용한 예를 포함하여 이 프레젠테이션의 정보는 설명 및 교육 목적으로만 제공되며 승인 또는 추천으로 해석되어서는 안 됩니다.
기술적 분석은 시장 행동, 특히 거래량과 가격에 초점을 맞춥니다. 기술적 분석은 주식을 분석하는 한 가지 방법일 뿐입니다. 매수 또는 매도할 주식을 고려할 때 가장 편한 접근 방식을 사용해야 합니다.
모든 투자와 마찬가지로 투자 목표, 위험 허용 범위 및 재정 상황에 따라 특정 보안 또는 증권에 대한 투자가 귀하에게 적합한지 여부를 스스로 결정해야 합니다. 과거 실적이 미래 결과를 보장하지 않습니다.
주식 시장은 변동성이 크며 회사, 산업, 정치, 규제, 시장 또는 경제 발전에 따라 크게 변동될 수 있습니다.
주식 투자에는 원금 손실을 포함한 위험이 수반됩니다.
다양화 및 자산 배분은 이익을 보장하거나 손실을 보장하지 않습니다.

© 2019 FMR LLC. 판권 소유.

Week 4

리스크 관리 와 출구 전략

아젠다

- 리스크 관리하기

- 출구 전략 계획하기

- 현재 포지션 모니터링 하기

리스크 관리

고려해야 할 사항:
• 시장에 투자하는 자본의 규모 (비율), 섹터, 지역 및 스타일을 다양화하여 전반적인 포트폴리오 변동성을 줄입니다.
• 적절한 포지션 크기 활용
• 거래 시작 시 출구 전략을 정의합니다(예: 가격 하락 비율 또는 기술적 수준).
• 진입점과 퇴장점을 분석하는 과정에서 일관성을 유지하십시오.

규모 결정하기

고려해야 할 사항:
• 어떤 거래에 얼마나 많은 자본을 할당할 지 신중하게 고려하십시오.
• 특정 종목과 섹터에 집중되지 않도록 한다. 
• 포트폴리오에 비례하여 작게 유지
• 얼마나 잃을 수 있고 잃을 의향이 있는지 알고 거래에 참여하십시오.
• 밤에 잠을 못잘 정도면 당신의 투자 규모가 너무 큰 것일 수 있습니다. 
• 리스크 및 투자 규모 관리를 통해 감정적으로 하는 의사 결정을 최소화 하세요. 

매도 주문

Stop Loss (손절매)
• 일반적으로 이익을 보호하거나 추가 손실을 방지하는 데 사용됩니다.
• stop 가격에 도달하면 시장가 주문이 됩니다.
• 실행은 보장하지만 가격은 보장하지 않음

스탑 리미트
• 일반적으로 이익을 보호하거나 추가 손실을 방지하는 데 사용됩니다.
• 스탑 가격에 도달하면 지정가 주문이 됩니다.
• 가격은 보장하지만 실행은 보장 하지 않음

손절매 Trailing 하기/ Stop Limit Trailing 하기

당신이 원하는 가격대로 들어서면 자동적으로 조정에 들어 갑니다.

퍼센테이지나 가격대 두가지 중 하나를 사용할 수 있습니다.

1. XYZ 주식을 주당 $25불에 구매

2. 그 주식이 $27 로 오름

3. Trail value를 1불로 stop loss 를 설정해서 그 가격대로 오면 매도 하도록 세팅했습니다.

4. 이 구간 내로 진입하면 trailing price가 1불 인 채로로 유지 될 것입니다.

5. 이 주식의 주가가 29불까지 오른 다음 하락하기 시작합니다. 당신의 trailing stop loss 는 그대로 28불 입니다.

6. 이 주식은 28불까지 내려 왔을 때 매도가 됩니다.

매도를 위한 기술적 분석

지지와 저항
• 지지 및 저항 영역을 사용하여 거래가 여전히 유효한지 알 수 있습니다.
• 스톱은 지지 영역 아래 또는 저항 영역 위에 놓일 수 있습니다.
• 레벨이 깨지면 거래가 무효화되며 리스크 관리가 최우선

리스크 관리와 출구 전략

Demonstration

Fidelity Guided Portfolio Summary (GPS)

Positions page

Trade Armor

핵시ㅁ 내용
고려해야 할 사항:
• 어떤 투자를 할 것인지 선택하기 위한 방법이 있어야 합니다.
• 하나의 거래에 얼마만큼의 자본을 투자할 의향이 있는지 결정하십시오.
• 해당 거래가 전체 할당에 미치는 영향을 고려합니다.
• 진입 시점과 퇴장 시점에 대한 구체적인 기준을 마련하십시오(상승 및 하락 모두).

How to Trade

Disclosures

ETF는 시장 변동과 기초 투자의 위험에 따라 달라질 수 있습니다. ETF는 관리 수수료 및 기타 비용이 부과됩니다.
뮤추얼 펀드와 달리 ETF 주식은 NAV보다 높거나 낮을 수 있는 시장 가격으로 매매되며 펀드에서 개별적으로 상환되지 않습니다.
이 프레젠테이션의 예에는 거래 비용(수수료, 마진 이자, 수수료) 또는 세금 영향이 포함되지 않지만 거래를 시작하기 전에 고려해야 합니다.
실제 증권 및 가격 데이터를 사용한 예를 포함하여 이 프레젠테이션의 정보는 설명 및 교육 목적으로만 제공되며 승인 또는 추천으로 해석되어서는 안 됩니다.
기술적 분석은 시장 행동, 특히 거래량과 가격에 초점을 맞춥니다. 기술적 분석은 주식을 분석하는 한 가지 방법일 뿐입니다. 매수 또는 매도할 주식을 고려할 때 가장 편한 접근 방식을 사용해야 합니다.
모든 투자와 마찬가지로 투자 목표, 위험 허용 범위 및 재정 상황에 따라 특정 보안 또는 증권에 대한 투자가 귀하에게 적합한지 여부를 스스로 결정해야 합니다. 과거 실적이 미래 결과를 보장하지 않습니다.
주식 시장은 변동성이 크며 회사, 산업, 정치, 규제, 시장 또는 경제 발전에 따라 크게 변동될 수 있습니다.
주식 투자에는 원금 손실을 포함한 위험이 수반됩니다.
다양화 및 자산 배분은 이익을 보장하거나 손실을 보장하지 않습니다.

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Week 3

어떻게 투자 할 것인가?

아젠더

- 당신의 가능한 잔고 (투자 금액)에 대해 이해 하세요.

- 마진에 투자 하세요.

- 투자를 실행 하세요

- 당신의 주문한 상황을 보세요.

마진

마진에 대해 거래하는 것에 대해 이해하기

마진 대출은 당신이 소유한 자산의 가치를 근거로 돈을 빌릴 수 있도록 하는 것입니다.

당신은 좀 더 많은 자산(증권)을 구매할 수 있는 파워를 갖는 겁니다. 좀 더 많은 규모의 구매도 가능하게 되죠. 단기 유동자산이 필요할 경우 bridge loan으로 사용할 수도 있습니다.

그러나 마진을 사용하기 전에 다음과 같은 위험에 대해 알고 있어야 합니다.
• 계정의 증권 가치가 하락할 경우 손실은 증폭 될 수 있습니다.
• 마진 콜 또는 유가 증권 청산이 일어날 수 있습니다.
• 원래 투자보다 더 큰 손실이 발생할 수 있습니다.
• 이자율이 상승하여 대출 비용이 증가할 수 있습니다.

가격 정의 

Bid (입찰) - 잠재 구매자가 자산 단위에 대해 지불하고자 하는 최고 가격입니다. (이 가격에 사고 싶다고 제시한 가격)
Ask  - 딜러나 마켓 메이커가 유가 증권에 대해 수락할 최저 가격입니다. (이 가격에 팔겠다고 제시한 가격)
Last - 마지막으로 거래된 가격
순자산가치(NAV) - 증권의 총 자산에서 총 부채를 빼고 총 발행 주식 수로 나누어 결정된 증권 1주의 달러 가치.

주식 가격
Stock quotes - 매도호가에 매수하고 매수호가에 매도합니다.  (팔겠다는 가격에 사고, 사겠다는 가격에 판다) 최종 가격도 표시됩니다.

Mutual Funds - 표시된 가격은 전날 NAV이며, 펀드를 사거나 팔 때 거래 시점에 알 수 없는 다음 사용 가능한 NAV를 얻습니다.

ETF(Exchange-Traded Funds) - 매도호가에 매수하고 매수호가에 매도합니다. ETF에는 기본 가치를 계산하는 데 사용되는 NAV가 있지만 이것은 거래할 가격이 아닙니다.

주문 유형

시장가 주문
• 시장가 주문은 거래성사 가능한 가격으로 매수 또는 매도하라는 지시입니다.
• 주문은 거래일(오전 9:30-오후 4:00 ET)에만 유효합니다.
• 유동 증권의 경우 일반적으로 신속하게 실행됩니다.

지정가 주문
• 지정가 주문은 귀하가 거래하고자 하는 가격 또는 그 이상을 지정하는 데 사용됩니다.
• 주문은 오늘만 유효하거나 최대 180일(GTC)까지 유효합니다.
• 지정가 주문은 전체 또는 일부 체결 가능
• 실행이 보장되지 않음

어떻게 거래 할 것인가

 Demonstration

당신의 동원 가능한 자본을 알고 있어라

마진 계산기

Quotes 찾기

Trade ticket

주문 페이지

How to Trade

Disclosures

ETF는 시장 변동과 기초 투자의 위험에 따라 달라질 수 있습니다. ETF는 관리 수수료 및 기타 비용이 부과됩니다.
뮤추얼 펀드와 달리 ETF 주식은 NAV보다 높거나 낮을 수 있는 시장 가격으로 매매되며 펀드에서 개별적으로 상환되지 않습니다.
이 프레젠테이션의 예에는 거래 비용(수수료, 마진 이자, 수수료) 또는 세금 영향이 포함되지 않지만 거래를 시작하기 전에 고려해야 합니다.
실제 증권 및 가격 데이터를 사용한 예를 포함하여 이 프레젠테이션의 정보는 설명 및 교육 목적으로만 제공되며 승인 또는 추천으로 해석되어서는 안 됩니다.
기술적 분석은 시장 행동, 특히 거래량과 가격에 초점을 맞춥니다. 기술적 분석은 주식을 분석하는 한 가지 방법일 뿐입니다. 매수 또는 매도할 주식을 고려할 때 가장 편한 접근 방식을 사용해야 합니다.
모든 투자와 마찬가지로 투자 목표, 위험 허용 범위 및 재정 상황에 따라 특정 보안 또는 증권에 대한 투자가 귀하에게 적합한지 여부를 스스로 결정해야 합니다. 과거 실적이 미래 결과를 보장하지 않습니다.
주식 시장은 변동성이 크며 회사, 산업, 정치, 규제, 시장 또는 경제 발전에 따라 크게 변동될 수 있습니다.
주식 투자에는 원금 손실을 포함한 위험이 수반됩니다.
다양화 및 자산 배분은 이익을 보장하거나 손실을 보장하지 않습니다.

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Week 2

조사와 분석

아젠다

- 분석의 일반적인 방법

- 거래 아이디어는 어떻게 찾아 내는가?

- 분석가들의 의견과 보고서

Fundamental 분석 정의

회사에 대해 공부하는 것

다음과 같은 것들을 사용해서 평가한다.

- 회사 경영이 잘 되고 있는가? 관리의 질

- 노동 관련 사항들

- 재고 관리

- PE, EPS 성장율, 부채

- 지분 반환, 재산 등등

만약 그 회사가 좋은 회사라면 다음과 같은 것을 이해하면 도움이 될 것이다. Fundamental 분석은 ...

- 투자 기간과 관련해서 당신에게 도움이 되지 않는다.

- 매도 결정과 관련해서는 당신에게 도움이 되지 않는다.

- 리스크와 reward 의 양적인 면에 있어서는 당신에게 도움이 되지 않는다.

기술적 분석 정의

지난 시장 데이터를 근거로 공부하는 것

- 주가는 수요와 공급에 의해서 정해진다.

- 수급의 변화는 추세의 변화를 이끈다.

- 추세와 추세 변화는 챠트를 통해서 볼 수 있다.

- 챠트의 패턴은 해당 패턴을 반복하는 경향이 있다.

무엇을 거래할 것인가

Demonstration

주식과 ETF screeners

Filter tools

주식과 ETF 조사 snapshot

분석가들의 견해와 조사 보고서

기술적 분석은 어떻게 차별화 되는가?

시장 가격의 챠트를 공부하는 것이 핵심이다.

무엇이 가격에 영향을 주는 요소들인가?

- 모든 공개된 정보와 경제 분석들

- 시장 상황에 대한 심리

- 인간의 행동 (습성) - 공포, 탐욕, 쏠림 (군중)

거래에 있어서 리스크와 투자 결정에 대한 사항들을 정량화 한다. 

미래를 예상하려고 하지 않는다.

- 거래 결정은 챠트와 정보들을 통해서 만들어 진다.

How to Trade

Disclosures

ETF는 시장 변동과 기초 투자의 위험에 따라 달라질 수 있습니다. ETF는 관리 수수료 및 기타 비용이 부과됩니다.
뮤추얼 펀드와 달리 ETF 주식은 NAV보다 높거나 낮을 수 있는 시장 가격으로 매매되며 펀드에서 개별적으로 상환되지 않습니다.
이 프레젠테이션의 예에는 거래 비용(수수료, 마진 이자, 수수료) 또는 세금 영향이 포함되지 않지만 거래를 시작하기 전에 고려해야 합니다.
실제 증권 및 가격 데이터를 사용한 예를 포함하여 이 프레젠테이션의 정보는 설명 및 교육 목적으로만 제공되며 승인 또는 추천으로 해석되어서는 안 됩니다.
기술적 분석은 시장 행동, 특히 거래량과 가격에 초점을 맞춥니다. 기술적 분석은 주식을 분석하는 한 가지 방법일 뿐입니다. 매수 또는 매도할 주식을 고려할 때 가장 편한 접근 방식을 사용해야 합니다.
모든 투자와 마찬가지로 투자 목표, 위험 허용 범위 및 재정 상황에 따라 특정 보안 또는 증권에 대한 투자가 귀하에게 적합한지 여부를 스스로 결정해야 합니다. 과거 실적이 미래 결과를 보장하지 않습니다.
주식 시장은 변동성이 크며 회사, 산업, 정치, 규제, 시장 또는 경제 발전에 따라 크게 변동될 수 있습니다.
주식 투자에는 원금 손실을 포함한 위험이 수반됩니다.
다양화 및 자산 배분은 이익을 보장하거나 손실을 보장하지 않습니다.

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첫째주

무엇을 거래하는가?

아젠다

- 거래 계획

- 투자 타입들 이해하고 비교하기

- 포트폴리오 관리

- 스타일과 섹터들

- 포지션 사이징

핵심 가이드

리스크 관리

- 거래를 할 때는 리스크 전반에 대해 먼저 생각하세요. 그 다음에 수익 부분을 생각하세요.

- 만약 거래가 당신의 뜻대로 진행이 되지 않으면 처음 거래를 시작할 때의 조건이 아니라 현재의 조건 하에서 거래를 관리하는 쪽으로 포커스가 이동해야 합니다.

거래 준칙

- 감정적인 판단을 줄이는 노력을 하라

- 이득/손실 관점에서만 생각하지 마라

- 당신이 무엇을 생각하느냐가 아니라 당신이 무엇을 보고 있는가를 근거로 거래를 하라

계획을 가져라 

거래를 하기 전에 다음 질문에 대해 대답할 수 있어야 합니다.

- 왜 그 거래를 하려는 포지션에 들어 오셨습니까?

- 이 투자 아이디어에 얼마 정도의 금액을 투입할 계획입니까?

- 진입 기준은 무엇입니까? (얼마의 금액입니까?)

- 종료 기준은 무엇입니까? (상승 과 하락 모든 경우 종료 기준이 있습니까?)

일반적인 투자 타입들

주식 - 공개된 기업에 대한 소유의 단위를 표현하는 증권

채권 - 특정 날짜에 지정된 금액을 지불하기로 하는 이자가 붙은 약속

Exchange-Traded Fund (ETF) - 기초 자산 종목들이나 인덱스 (예 - S&P 500, 다우 존스 산업 기준 등) 혹은 다른 자산들을 모아서 포트폴리오를 만들어 투자하는 방법을 사용합니다. ETF는 거래소에 상장되어 있으며 시장에서 형성된 가격으로 장중 거래할 수 있습니다.

뮤추얼 펀드 - 투자자들의 돈을 모아서 투자합니다. 특정 목표를 향해 투자하는 방법입니다. 투자는 전문 투자 관리자에 의해 운영됩니다.

타입들 비교하기

거래성

뮤추얼 펀드 - 일반적으로 Net Asset Value에 하루에 한번 거래 됩니다.

주식 - 장중 매수 매도 거래가 가능합니다.

ETF - 장중 매수 매도 거래가 가능합니다.

비용 

뮤추얼 펀드 - 펀드 비용

주식 - 커미션

ETF - 커미션과 펀드 비용

세금 유연성

뮤추얼 펀드 - 펀드에서 배당금과 분배금을 지급

주식 - 배당과 매도시 수익/손실이 확정됨

ETF - 배당과 매도시 수익/손실이 확정됨, 펀드에서 분배금을 줄 수도 있다.

다양성

뮤추얼 펀드 - 다양한 섹터, 다양한 지역의 여러 회사들과 자산들에 투자할 수 있다.

주식 - 한 회사의 ownership을 구매한다.

ETF - 다양한 섹터, 다양한 지역의 여러 회사들과 자산들에 투자할 수 있다.

투자 전략과 time frame

뮤추얼 펀드 - 좀 더 장기적 관점, 일반적으로 매수 후 hold 한다.

주식 - 언제든지 매수 매도 가능, fundamental 분석과 기술적 분석을 사용해서 언제든지 매수 매도 결정을 할 수 있다.

ETF - 언제든지 매수 매도 가능, fundamental 분석과 기술적 분석을 사용해서 언제든지 매수 매도 결정을 할 수 있다.

어떻게 투자를 할 것인가 : 4주 코스. 

무엇을 살펴볼 것인가

Week 1 : 무엇을 거래 하는가?

Week 2 : 조사하고 분석하기

Week 3 : 어떻게 거래를 하는가?

Week 4 : 리스크 관리와 출구 전략

포트폴리오 분석. 

여러 분야에 걸쳐 포트폴리오를 구성하면 전반적인 리스크/reward 프로파일을 정하는데 도움이 될 것입니다.

투자를 하기 전에 이러한 전반적인 포트폴리오 구성에 부합하는지에 대해 생각하세요.

섹트란 무엇인가?

섹터란 비슷한 성격의 주식들을 모아 그룹을 만들어 놓은 겁니다.

섹터란 무엇인가?

GICS 구조는 여러 산업으로 더 세분화 할 수 있는 11개의 섹터들로 구성됩니다.

Business Cycle 분석

Equity 섹터는 비즈니스 사이클 국면에 따라 다르게 움직이는 경향이 있습니다.

상승 초기, 중간, 말기 그리고 경기 침체 등 싸이클의 각 국면에 따라 각 섹트별로 다르게 움직이는 경향이 있습니다.

Style and Market Cap

시가 총액은 기업의 규모를 나타내는 지표로 보통주 발행 주식수에 주당 시가를 곱해서 계산합니다.

평가는 회사의 가치를 결정하는 재무 프로세스 입니다.

성장 : 좀 더 비싸게 책정 됨 - 주가가 매출이나 이익에 비해 상대적으로 높습니다.

가치 : 덜 비싸게 책정 됨 - 주가가 매출이나 수익에 비해 낮습니다.